投资理财一：主动规划，始于目标

最近周末重读斯蒂芬·柯维的 The 7 Habits of the Most Effective People ，这本经典之作再次给了我新的启发。书中推崇的前三个习惯——**主动出击（Be Proactive）、以终为始（Begin with the End in Mind）、要事第一（Put First Things First）**——不仅适用于个人成长，更为投资理财提供了深刻的指导原则。在投资的道路上，是否投资、投多少、投什么、如何投，这些基本问题如果缺乏清晰的认识和规划，多年后很难收获理想的回报。

投资的第一步：主动出击
现金如果只躺在银行账户里赚取微薄利息，在高通胀的未来几乎注定贬值，甚至可能贬值得很快。钱不会自动生钱——这是我和先生在创业初期忽略的教训。那几年，我们忙于生意和养育孩子，无暇顾及投资，错过了2012年后的美股超级牛市。好在期间我们购买了自住房，后来又升级到更大的房子，并投资了生意所需的仓库，算是无意中踏进了房地产投资的门。然而，回过头看，如果早早进行系统性的投资规划，主动布局，收益可能会更可观。

以终为始：明确投资目标
2017年，我们开始有意识地规划投资方向，但最初为了省心，将证券投资全权交给财务顾问（FA），结果走了不少弯路。直到近三年，我们才逐渐摸索出适合自己的投资策略。这让我意识到，投资需要“以终为始”——明确目标是成功的关键。你是为了退休储备、子女教育，还是追求财务自由？不同的目标决定了投资工具和策略的选择。没有清晰的方向，投资就像无头苍蝇，难以实现财富增长。

要事第一：优化资源配置
时间和资金都是有限的，投资需要聚焦“要事”。我对股票交易一直充满兴趣，很多年在自己的小账户里操作，收益率甚至跑赢了大盘。但由于交易账户占家庭总资产的比例较低，整体影响微乎其微。从2023年底开始，我们大幅增加了股市投入，如今股票占总资产的比例已相当可观。这让我对投资的态度发生了转变——当股票收益直接影响家庭财富增长时，学习和决策的质量变得至关重要。

抛给论坛朋友们的几个问题
我想借此机会和大家探讨：你的投资收益对家庭财务的影响有多大？
- 如果你的股票只占总资产的5%，却每天花数小时研究股市、浏览论坛，时间投入是否值得？  
- 如果股票占了资产大头，但你投入的学习时间却很少，一旦方向错误，可能带来难以挽回的损失。你是否需要更系统地学习投资知识？  
- 如果你持有一两只涨了10倍的股票，它们的占比是5%还是0.5%？是否需要重新调整资产配置？（注意，这里说的是占总资产的比例，而非仅股票账户的比例。）  
- 如果你年年炒股亏损，是否该重新审视投资方向，比如转向指数基金、房地产或其他资产类别？  

周围不少朋友的理财方式较为“被动”：买了自住房，每月固定往401(k)账户存钱，设置好基金买入比例后便不再管理。很多人相信“美股百年趋势向上”，但你还能投资多少年？50年、20年，还是10年？未来10年，美股一定比今天更高吗？这些问题值得我们深思。

随着2025年年末将至，我正在复盘今年的投资得失，计划多写一些分享与思考。投资不仅是财富的积累，更是一场关于规划、纪律和成长的旅程。感谢大家的跟读，也期待听到你们的投资故事和思考！